Итоги недели 27.11-04.12.20
К концу недели мировые фондовые рынки показывают разнонаправленную динамику, но в целом оптимизм преобладает.
Фондовые индексы Соединенных Штатов Америки отталкиваются от довольно противоречивого новостного фона.
С одной стороны, заявки на регистрацию разработанных вакцин от фармкомпаний Pfizer/BioNTech и Moderna уже на рассмотрении и вот-вот начнется вакцинация населения, а с другой – тревогу по-прежнему вызывают рекордные максимумы числа заразившихся коронавирусом как в США, так и во всём мире.
Джо Байден формирует новую президентскую команду, но по факту оказывается, что это всем давно известные «персонажи» из прошлого.
Опять же Байден продолжает обещать восстановить глобальную мировую торговлю и тут же заявляет, что намерен придерживаться жесткой позиции в отношении Китая. Интрига.
По итогам торгов Dow Jones прибавил за неделю около 1%, индекс S&P 500 закрылся в 0%, а высокотехнологичный Nasdaq подрос всего на 0,2%.
Европейские фондовые индексы в основном снижались из-за новостей о том, что договорённости между ЕС и Великобритании по торговой сделке в процессе Brexit опять забуксовали (теперь камень преткновения квоты на рыбную ловлю).
Некоторая активность наблюдалась после того как британские надзорные органы зарегистрировали вакцину от Pfizer и BioNTech, но в целом инвесторы старались проявлять осторожность.
По итогам недельных торгов британский индекс FTSE 100 продвинулся почти на 2%, французский CAC 40 опустился на 0,3%, а немецкий DAX ушел в минус на 1%. Региональный индикатор STXE 600 закрылся на 0%.
Рынки азиатско-тихоокеанского региона в основном торговались в плюсе, хотя китайский рынок к концу недели демонстрирует исключение.
Индекс деловой активности в производственном секторе Китая, хоть и показал рост превзошедший ожидания аналитиков, негатива принесли заявления Д.Байдена, что он не будет снимать тарифы на китайский экспорт и вообще придерживается жесткой позиции в отношении последнего.
Вслед за улучшением ситуации на рынках и ожиданием эффективных вакцин, ожидаемо снижается спрос на золото. Инвесторы довольно активно выводили свои активы из «главного защитного инструмента» и заходили в более рискованные активы.
Цены на нефть пошли в рост после сообщений, что страны-участники ОПЕК+ договорились о скромном увеличении добычи нефти в 2021 году (цена барреля Brent достигала $49,66).
По договоренности добыча увеличится всего на 500 000 баррелей в сутки (изначально ОПЕК+ с января собирались увеличить добычу примерно на 2 миллиона баррелей в сутки). Инвесторы все же надеются на повышение спроса на топливо, как только начнется массовое вакцинация населения.
Интересно, что мировые автогиганты все чаще стали заявлять, что в ближайшие 5 лет могут полностью перейти на электрические и гибридные двигатели. В частности об этом заявили представители транснационального концерна Daimler, германского Volkswagen и Fiat Chrysler Automobiles. Следом за ними Японская государственная телерадиокомпания NHK, сообщила, что в Японии к середине 2030-х годов в продаже будут только гибридные и электрические транспортные средства.
Обстановка в сегменте долгового рынка становится напряженной. Резко пошли в рост доходности по 10 летним американским казначейским облигациям (UST-10), что как правило сигнализирует о начале возможных распродаж рискованных активов, бондов и валют развивающихся рынков, вызвав «эффект домино».
Об этом говорит и авторитетная CITIGroup, предостерегая игроков рынка от покупок, считая это крайне рискованным в ближайшее время.
«Исходя из истории рыночных эйфорий, в следующие 12 месяцев инвесторов находящихся в «лонгах по акциям» ждёт 100% вероятность потери капитала» — заявили представители Citi.
Рынок криптовалюты показывал на неделе очень высокую волатильность. На фоне колебаний рынка трейдеры, торгующие с кредитными плечами, понесли очень существенные убытки на принудительных закрытиях позиций.
В частности на крупнейшей криптобирже Binance, было ликвидировано позиций по меньшей мере на $400 млн.
Общий объем ликвидированных позиций на 10 крупнейших криптобиржах оценивается почти в $850 млн.
© Аналитический отдел Регион-Инвест
