О возможных проблемах брокеров

Сегодня очень многих интересуют вопросы надежности брокеров:

• Как защитить себя от банкротства брокера?
• На что следует обратить внимание при работе с брокером?
• Как сохранить свое имущество – деньги и ценные бумаги?

Сейчас в России нет закона по страхованию брокерских счетов, поэтому в случае прекращения работы брокерской компании государство не будет компенсировать потери инвесторов — клиентов. Но это не значит, что нужно немедленно распродавать свой инвестиционный портфель, выводить деньги и закрывать брокерские счета.

Есть ряд важных моментов, которые позволят клиентам брокеров быть спокойными и продолжать работу со своим инвестиционным портфелем.

1. Чтобы спокойно спать, нужно установить для себя и своих средств общий подход к оценке рисков.

Оценивайте возможные риски для ваших инвестиций по двум параметрам:

• вероятность их наступления;
• тяжесть последствий. 

Если вероятность наступления риска высокая и последствия скорее всего будут для вас тяжелыми, такой риск нужно считать высоким и его стоит принимать в расчет.

Если вероятность низкая и возможные последствия не представляют для вас значительной угрозы, то этот риск, можно не принимать в расчет.

2. Как подстраховаться от риска закрытия брокера или прекращения доступа к некоторым инструментам и рынкам. 

Полезно иметь два брокерских счета у разных брокеров: основной и резервный. Если один брокер по какой-то причине не может оказать вам весь спектр услуг и предоставить доступ ко всем инструментам из ранее доступных, то вы можете перевести активы на счет другого брокера и продолжить работу.

3. Нужно серьезно подходить к выбору брокера.

a. Не путать брокеров, имеющих лицензию, офис и узнаваемых сотрудников, соблюдающих финансовые и юридические нормативы и многолетний опыт работы, с «брокерами», которые торгуют исключительно в интернете на рынке бинарных опционов или форекс-брокеров. 

b. Банкротства настоящих брокеров бывают, но гораздо реже. И, как правило, они не несут тяжелых последствий для инвесторов.

c. Выбирать только крупные и известные брокерские (и другие инвестиционные) компании.

d. Не хранить денежные средства на брокерском счете в больших объемах или долгое время. Если вам нужен кэш, лучше выведите его на банковский счет. 

e. Не давать брокеру в долг.

4. Что такое банкротство брокерской компании? 

a. Такое случается с компаниями, которые находятся в плохом финансовом положении: терпят убытки, набирают долги, с которыми не могут расплатиться и так далее.

b. Когда компания некоторое время не платит по своим долгам, кредиторы подают в суд на эту компанию, чтобы вернуть долги. 

c. Начинается юридическая процедура, которая позволяет кредиторам, к которым относятся и клиенты компании, взыскать с компании хотя бы часть долгов. 

5. Как вовремя узнать и защитить себя от банкротства брокера? 

a. Когда в экономике все хорошо, то при нехватке денег брокер всегда может «перехватиться», например, одолжив деньги у клиентов. Но, как только тучи сгущаются, риски увеличиваются, деньги становятся ценным товаром и дорожают. Тут начинают возникать проблемы, и некоторые брокеры могут разориться.

b. Сейчас непростые времена, поэтому нужно внимательно наблюдать за работой своего брокера и, заметив тревожные признаки (неоправданное замедление работы или серьезную задержку платежей, увеличение сроков предоставления отчетов или отключение голосовой поддержки), стоит, как минимум разобраться в причинах проблем, например, позвонив своему менеджеру в компании. 

c. Заблаговременно проверьте договор с вашим брокером и выясните, нет ли у него права использовать ваши деньги или ценные бумаги.

Если вы заключили с брокером соглашение о предоставлении ему ваших ценных бумаг и денег в займ или в залог, то вы рискуете потерять свое имущество при банкротстве брокера. 

Такое соглашение вы могли подписать при заключении самого первого соглашения с брокером, как правило, оно дает вам определенные преференции (например, более интересные тарифы). 

Сделайте ревизию своего соглашения с брокером или настроек в личном кабинете и исключите данный риск, если найдете его.

d. Не хранить на счетах у брокера много наличных средств. Если с ценными бумагами ничего не случится, ибо они хранятся отдельно в депозитарии, то с деньгами все сложнее – они хранятся на счетах брокера.

6. Что делает брокерские счета более защищенными и какие риски остаются?

a. Это обособленные (сегрегированные) счета брокера, предназначенные для хранения средств клиентов отдельно от имущества компании, т.е. брокер к ним не имеет доступа, как к собственному счету, а значит, не может расходовать или переводить данные средства по собственному усмотрению.

b. На сегрегированные счета не может быть наложен арест по обязательствам брокера, то есть при банкротстве брокера претензии кредиторов на них не распространяются.

c. Но есть один риск, который остается – человеческий фактор. Нужно понимать, что у брокера, несмотря на запрет, есть доступ к вашим деньгам, поэтому не стоит держать на счете много свободных денег.

Процедуры сегрегации предусмотрены правилами Московской биржи, в том числе для физических лиц. Сегрегация счетов возможна на фондовой, валютной и срочной секциях биржи.

Если Вам требуется консультация по фондовым рынкам и инвестициям, свяжитесь с нами в разделе Обратная связь.

Канал Про Инвестиции — Новости инвестиций и бизнеса в Telegram