Обзор рынков 26.01.21

АМЕРИКА

В понедельник, американские фондовые индексы завершили торги преимущественно в плюсе, при этом S&P 500 и Nasdaq  в очередной раз установили исторические максимумы.
В стране продолжается сезон отчетностей (результаты в целом позитивные).
Но на этой неделе отчитываются такие «гиганты», как Apple, Tesla, Facebook, McDonald и Microsoft и судя по значительным колебаниям в течение торговой сессии, некоторые инвесторы нервничают, опасаясь каких-то «неприятных сюрпризов».
Кроме того, участники рынка внимательно следят за обсуждением новых мер поддержки американской экономики в Белом доме и Конгрессе.
По итогам торгов Dow Jones  снизился на 0,12%, индекс широкого рынка Standard & Poor’s 500 прибавил 0,36%, а Nasdaq Composite поднялся на 0,69% .

ЕВРОПА

Ключевые фондовые индексы «Старого Света» завершили сессию в «красной зоне». Давление на европейские рынки продолжает оказывать рост числа случаев заражения Covid-19, а также проблемы с поставками вакцин. В ближайшие три месяца Европа недополучит 60% заказанной партии вакцины от коронавируса (больше 30 млн. доз).
В фармкомпании AstraZeneca  и консорциуме Pfizer / BioNTech сообщили, что не смогут выполнить свои обязательства по контракту с Евросоюзом из-за недостаточности производственных мощностей своих заводов. Некоторые страны (Италия) уже готовятся подать иски в суд.
По итогам сессии британский индекс FTSE 100 потерял 0,84%, французский CAC 40 уменьшился на 1,57%, а немецкий DAX снизился на 1,66%. Региональный индикатор STXE 600 в минусе на 0,83%.

АЗИЯ

На подавляющем большинстве азиатских площадок наблюдается отрицательная динамика.
Одной из косвенных причин является начало военных учений в Корее (корейский KOSPI снижается на 2,10%).
Основная причина – продолжающийся рост случаев заражения Covid-19 в Китае (китайский CSI 300 теряет 1,86%, а SSE в минусе на 1,28%).
Японский Nikkei 225 снизился на 0,80%, гонконгский Hang Seng теряет 2,02%. Биржи Австралии закрыты в связи с выходным днем.

РОССИЯ

Отечественные фондовые индексы в первый день недели закрылись разнонаправленно.
Индекс Мосбиржи вырос на 0,43% до 3397,48 пункта, а индекс РТС снизился на 0,44% до 1412,02 пункта, на фоне ослабления рубля и под давлением усиливающихся геополитических рисков (санкционной риторике со стороны США и ЕС).
Рынок немного поддержали слова президента Путина о стабилизации эпидемиологической обстановки в стране, которая предполагает возможность постепенного снятия большинства ограничений.

Сырьевые рынки
Нефть

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром снижаются примерно на 0,5% после повышения накануне, вызванного новостями о более ограниченном предложении в Ираке (который планирует сократить объемы нефтедобычи до 3,6 млн. баррелей в день, что станет компенсацией за недобросовестное выполнение условий сделки ОПЕК+ в 2020 году) и Ливии (перебои с экспортом вызваны конфликтом с сотрудниками охраны нефтяных объектов из-за задержек с выплатой заработных плат).
Пока нефть марки Brent продолжает консолидироваться в районе $55 за баррель.
Кроме того, трейдеры продолжают внимательно следить за ходом переговоров относительно новых экономических стимулов в США (приток новых денег в американскую экономику, скорее всего, приведет к большему ослаблению доллара, что вероятно окажет дополнительную поддержку котировкам нефти).

Продовольствие

На третьей торговой неделе нового года сырьевой сектор товарного рынка стал проявлять признаки спада «сильной динамики», которая в последние месяцы толкала его вверх.
Самый быстрорастущий сектор последних месяцев — зерновой, столкнулся с фиксацией прибыли и впервые показал недельное снижение. Смене «активных» настроений на «осторожные» поспособствовало несколько факторов.
1. Цены на пшеницу до начала фиксации прибыли сильно поднялись по обе стороны Атлантики (в Чикаго и в Париже они достигли максимума за восемь лет) и теперь демонстрирует явную потребность в консолидации.
2. Благоприятная для урожаев дождливая погода в Южной Америке (которая помогает снизить беспокойство со стороны слабого предложения на сою, кофе и какао).
3. Вспышки COVID-19 как минимум в трех северных провинциях Китая, которые могут привести к новым локдаунам и поставить под вопрос перспективы высокого спроса в Китае, который в прошлом году (практически в одиночку) поддерживал мировые цены на масличные, соевые и зерновые.

© Аналитический отдел Регион-Инвест